關於台灣境內人民幣存款業務

最近實在太多朋友在問,簡單總結如下:

– 最近很多銀行都提出人民幣的高息定存,比方說3.5%,但稍微留心就可以發現都是短天期30-90天的,WHY?這是業務策略的考量,簡單的說,客戶跟銀行的關係轉換成本較高,換往來銀行不像你從全聯改去家樂福買東西那麼方便,SO現在推出短天期高息人民幣產品的銀行,主要目的說白了就是搶客戶資源,早早把想賺人民幣財的客戶抓在手裡

– 持有人民幣,無外乎想賺匯差和利差

匯差,過去十年,人民幣兌新台幣的升值幅度約每年3%,聽起來很不錯?但過去三年,人民幣兌新台幣實際上是每年貶值3%!簡單的說,你不見得賺得到匯差,人民幣兌美元長期看升,但台幣兌美元不見得

利差,純粹以台灣的人民幣定存,一年期約2%,跟新台幣定存差大概1%,很有吸引力嗎?同樣的人民幣存在大陸,一年可以有5%!將匯率風險考慮進來,1%的息差很沒吸引力,息差比人民幣⋯⋯高的幣種太多了

– 不要一頭熱的去追人民幣產品,人民幣會大幅且快速升值的年代過去好幾年了,未來幾年人民幣只會緩升,請以平常心將人民幣視為一種外幣看待,納入外幣投資配置的一部分,理性跟別種外幣比較看看誰比較有吸引力

– 台灣的銀行先前把人民幣的匯差拉很高,牌告現金買賣價差到達5%,清算機制完成後,匯差應該會縮窄,但人民幣畢竟不是大宗貨幣,spread不會像美元那麼窄,總之不能只單看存款利率就選定銀行,還要看匯率給的好不好,免得賺了利差賠了匯差

– 人民幣定存只是第一步,下一步就是人民幣的投資產品,以中國的金融開放程度和市場發展,其實現在不管中國境內外的人民幣金融產品都很單調,且品質良莠落差很大,要買此類型的金融商品時務必要更格外審慎